MSCL / Morgan Stanley (SNSE) - Prognoser, kursmål, estimater, spådommer

Dette kortet viser oppgraderinger/nedgraderinger fra analytikere for Morgan Stanley. En analytikervurdering er en klassifisering som gir investorene et inntrykk av analytikernes oppfatning av retningen og utviklingen til en aksje - vanligvis en aksje - over en viss tidsperiode, vanligvis 12 måneder.

Standard analytikervurderinger er vanligvis som følger:

• Kjøp/Overvekt/Overprestere - Alle disse vurderingene uttrykker en analytikers tro på at aksjen sannsynligvis vil gjøre det bedre enn en markedsindeks (f.eks. S&P 500).
• Hold/Likevekt/Markedsprestasjon - Alle disse vurderingene uttrykker analytikerens tro på at aksjen sannsynligvis vil utvikle seg på linje med markedsindeksen.
• Selg/Undervekt/Underprestere - Alle disse vurderingene indikerer at analytikeren tror at aksjen sannsynligvis vil gjøre det dårligere enn markedsindeksen.

Når en analytiker oppgraderer en aksje, signaliserer han eller hun at investorene undervurderer selskapets fundamentale forhold. Det kan også bety at de mener at markedet undervurderer selskapets potensial. Det motsatte er tilfelle når en aksje nedgraderes.

Den gjennomsnittlige vurderingen av hver enkelt analytikers vurdering er konsensusvurderingen for en aksje. Dette gir investorene et bredere inntrykk av den generelle stemningen for aksjen.

Hvorfor er analytikernes vurderinger viktige?

I tillegg til å kunne tolke finansielle data, har aksjeanalytikere kontakter i selskapene de dekker, noe som gir dem tilgang til informasjon som private investorer ikke har.

Derfor kan analytikernes vurderinger hjelpe deg med å finne muligheter i markedet. De er imidlertid mer retningslinjer enn anbefalinger. Derfor er det viktig å se på analytikernes vurderinger over en lengre periode.

Hvis analytikerne ofte endrer sine vurderinger, bør du følge nøye med på selskapets fundamentale forhold. Har det for eksempel skjedd vesentlige endringer i selskapets inntjeningsvekst og/eller gjeld?

Du bør også være oppmerksom på antall analytikere som dekker en aksje i løpet av et år. Jo flere analytikere som dekker aksjen, desto større troverdighet får konsensusvurderingen, men desto mindre vekt får hver enkelt vurdering.

Hvordan bruke analytikernes vurderinger?

Analytikernes vurderinger er ett datapunkt du bør ta i betraktning. Her er noen strategier du kan bruke for å finjustere analysene dine.

Se på mer enn én analytiker, og nøl ikke med å se på analytikere som har andre synspunkter. Dette kan bidra til å utfordre eventuelle forutinntatte meninger du har om en aksje, og peke på hvordan dine argumenter for å eie eller unngå en aksje kan ha endret seg.

Sammenlign en aksjes rating med andre aksjer i samme bransje eller sektor. I noen tilfeller er en aksje ganske enkelt bedre enn andre aksjer i samme sektor. I andre tilfeller kan aksjen være overvurdert på grunn av investorenes holdninger i stedet for fundamentale forhold.

Hvordan skiller Fintels analytikernes vurderinger seg fra hverandre?

Fintels analytikenes vurderinger presenteres i tilnærmet sanntid for å ligge i forkant av den generelle informasjonsflyten. Kombinert med kurs- og inntektsestimater for selskapet får du større nøyaktighet til tross for volatiliteten i markedet.

De forventede årlige inntektene for Morgan Stanley i 2027-12-31 er 63 166millioner. )

Å forstå et selskaps omsetningshistorikk gir investorer et øyeblikksbilde av selskapets potensielle vekst. Omsetningsvekst er en god indikator for vekst i inntjeningen (eller overskuddet). Et selskap som kan øke inntektene og samtidig holde driftskostnadene konstante, har mer tilgjengelig kapital som kan reinvesteres i virksomheten eller tilbakeføres til aksjonærene gjennom utbytte eller tilbakekjøp av aksjer.

Investorer bør imidlertid være forsiktige med å investere i et selskap som øker omsetningen, men som har fallende inntjening eller er ulønnsomt. I noen tilfeller dreier det seg rett og slett om et ungt selskap som fortsatt er i en tidlig vekstfase. Men hvis det dreier seg om et modent selskap, kan det tyde på at det finnes andre grunnleggende problemer.

Hvordan tolke inntektsestimater?

Fintel gir deg inntektsprognoser for aksjer som dekker 10 år mellom 2020 og 2030. Selv om tidligere resultater ikke er noen garanti for fremtidige resultater, kan du føle deg tryggere i din beslutning om å kjøpe eller selge en aksje når du ser et selskap som kan vise til at inntektene har økt.

De forventede årlige inntektene for Morgan Stanley i 2032-12-31 er 20,39 per aksje.

En del av en analytikers vurdering er et estimat for fortjeneste (dvs. inntjening) for inneværende kvartal og/eller fremtidige kvartaler. Det oppgitte målet er resultat per aksje (EPS). EPS er et mål som angir hvor mye et selskap har tjent per aksje i løpet av en bestemt periode (vanligvis tre måneder).

Beregning av resultat per aksje

For å forstå beregningen av resultat per aksje må du forstå nettoinntekt. Nettoresultatet er det beløpet et selskap sitter igjen med etter at det er trukket fra inntekter, utgifter og skatt.)

Formelen for resultat per aksje er nettoresultatet dividert med det totale antallet utestående aksjer (dvs. tilgjengelige for kjøp). For eksempel:

Selskap A har et nettoresultat på 100 millioner dollar og 40 millioner utestående aksjer. EPS-beregningen er som følger:

100.000.000/40.000.000 = 2,50 USD per aksje

Slik bruker du resultat per aksje i aksjeanalyse

Resultat per aksje er et viktig nøkkeltall å ta hensyn til når du bestemmer deg for å kjøpe en aksje. Et selskap med høy inntjening per aksje er produktivt og genererer inntekter som overstiger driftskostnadene.

Det er imidlertid ikke det eneste målet du bør bruke. Beregninger som pris/inntjening og gjeldsgrad gir et ytterligere perspektiv på selskapets helse.

Du bør også sørge for å sammenligne et selskaps EPS med et selskap i samme bransje. Når du gjør det, må du imidlertid være klar over at EPS er noe annet og viktigere enn nettoresultatet i seg selv. Du kan se et selskap som har et stigende nettoresultat. Men hvis antall utestående aksjer også øker, kan det hende at resultatet per aksje ligger flatt eller til og med er på vei ned.

De forventede årlige EBITDA for Morgan Stanley i 2021-12-31 er 13 379 millioner.

EBIDTA er et akronym som står for "earnings before interest, taxes, depreciation, and amortization" (resultat før renter, skatt, avskrivninger og amortiseringer). Analytikere og investorer legger vekt på EBITDA fordi det fjerner poster som et selskap må rapportere i balansen, men som ikke har vesentlig innvirkning på virksomheten. Her er en forklaring på hva hver enkelt del av akronymet betyr:

Rente: Lånerenter og -inntekter kan endres basert på selskapets finansielle strategi og er uansett ikke en del av kjernevirksomheten.

Skatter: Skatter påvirkes av myndighetenes politikk, noe som kan forvrenge et selskaps opplevde lønnsomhet.

Avskrivninger: Dette tar hensyn til forventede avskrivninger på materielle og immaterielle eiendeler som følge av selskapets investeringer. Men siden disse investeringene på sikt kan øke selskapets effektivitet og fortjenestepotensial, er de ikke en god indikator på selskapets nåværende lønnsomhet.

Amortisering: Dette viser den gradvise nedskrivningen av den opprinnelige kostnaden for en eiendel. Det skiller seg fra avskrivninger fordi det vanligvis brukes i forbindelse med immaterielle eiendeler som immaterielle rettigheter (f.eks. patenter, opphavsrettigheter osv.).

EBITDA vs. nettoresultat

Nettoresultatet er det overskuddet et selskap har igjen etter å ha dekket driftskostnadene. Nettoresultatet inkluderer imidlertid poster som EBITDA ikke inkluderer. Derfor foretrekker de fleste analytikere EBITDA fordi det gir et bedre bilde av selskapets kjernevirksomhet.

De forventede årlige EBIT for Morgan Stanley i 2027-12-31 er 18 508 millioner.

EBIT er et akronym som står for resultat før renter og skatt. Analytikere bruker EBIT til å måle et selskaps resultater fordi det ekskluderer skattekostnader og kostnader knyttet til kapitalstrukturen som påvirker resultatet. Disse påvirker ikke selskapets virksomhet i vesentlig grad.

Rente: Lånerenter og -inntekter kan endres basert på selskapets finansielle strategi og er uansett ikke en del av kjernevirksomheten.

Skatter: Skatter påvirkes av myndighetenes politikk, noe som kan forvrenge et selskaps opplevde lønnsomhet.

MERK: EBIT er noen ganger synonymt med driftsresultat. I noen tilfeller inkluderer imidlertid ikke driftsresultatet gevinster eller tap fra aktiviteter utenfor kjernevirksomheten.

EBIT vs. EBITDA

EBITDA fjerner også avskrivninger og amortiseringer fra selskapets resultat:

Avskrivninger: Dette tar hensyn til forventede avskrivninger på materielle og immaterielle eiendeler som følge av selskapets investeringer. Men siden disse investeringene på sikt kan øke selskapets effektivitet og fortjenestepotensial, er de ikke en god indikator på selskapets nåværende lønnsomhet.

Amortisering: Dette viser den gradvise nedskrivningen av den opprinnelige kostnaden for en eiendel. Det skiller seg fra avskrivninger fordi det vanligvis brukes i forbindelse med immaterielle eiendeler som immaterielle rettigheter (f.eks. patenter, opphavsrettigheter osv.).